고려아연, 10년 만에 최대 영업이익…목표가↑-키움증권

[아이뉴스24 한수연 기자] 키움증권은 28일 고려아연에 대해 올해 1분기 10년 만에 사상 최대 영업이익을 내는 등 성장세가 두드러지고 있다며 목표주가를 기존 51만원에서 55만원으로 상향했다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.

고려아연의 1분기 연결기준 영업이익은 전년 동기 대비 32% 증가한 2천700억원으로 지난 2011년 3분기 이후 분기 기준 역대 최대 실적을 기록했다. 시장 전망치인 2천480억원 또한 상회했다.

별도기준 영업이익은 18% 증가한 2천326억원으로, 지난해 4분기 환율 하락에 따른 역재고 효과와 메탈 가격 상승에 따른 판가와 원가의 일시적 미스매치가 소멸되면서 수익성이 정상화됐단 평가다.

이와 함께 중장기 신사업 투자에 주목해야 한단 의견이다. 이 연구원은 "지난해부터 투자가 진행 중인 이차전지 동박사업이 차질 없이 진행되고 있다"며 "호주에서도 태양광·풍력 등 신재생에너지 사업을 확대하고 있어 중장기 주가에도 긍정적인 영향이 기대된다"고 밝혔다.

그러면서 "주가와 민감한 귀금속가격의 상승 모멘텀이 부진해 주가 역시 장기간 박스권에서 등락하고 있지만 안정적인 실적과 꾸준한 배당매력이 돋보인다"고 덧붙였다.